Gestión del riesgo en la compra de materias primas volátiles

Ayming soporta a sus clientes en la gestión de riesgo en la compra de materias primas.

En general, las empresas que realizan productos o servicios elaborando las materias primas que cotizan en el mercado o que se encuentran indexadas a una commodity que cotiza en el mercado, están sujetas a los siguientes riesgos:

  • Desfasaje temporal entre la compra y venta.
  • Diferentes fórmulas de indexación de compra y de venta.
  • Ninguna correspondencia directa entre la materia prima y commodity que cotiza en el mercado (por ejemplo, el gas natural está indexado a 3 commodities derivadas del petróleo: aceite, BTZ y BRENT).

El modelo desarrollado por Ayming permite calcular el Value at Risk (el valor en riesgo), es decir, el riesgo que la empresa asume en base a las proyecciones de los índices de mercado según los escenarios best/average/worst.

Este riesgo se traduce en un volumen equivalente de commodity a comprar y vender en el mercado financiero para cubrir el riesgo en el mercado real.